В первом квартале «Оракул из Омахи» начал активную кампанию по приобретению активов.
Какие акции Уоррен Баффет купил и продал в последнее время? Ежеквартально все управляющие фондами с активами не менее 100 млн. долл. США должны публично подавать в США отчетность о своих активах по форме 13F. SEC, предоставляя инвесторам редкую возможность заглянуть за кулисы некоторых из крупнейших и наиболее успешных хедж-фондов в мире. Одна из самых ожидаемых квартальных отчетов поступила от Баффета и его компании Berkshire Hathaway стоимостью $683 млрд (тикеры: BRK.A, BRK.B). Вот 10 крупнейших изменений, которые «Оракул из Омахи» внес в портфель Berkshire в первом квартале.
Куплено: Chevron Corporation (CVX)
Баффет сделал свою первую инвестицию в американскую нефтяную компанию Chevron в четвертом квартале 2020 года. С тех пор нефтяная отрасль и доля Баффета в Chevron переживали периоды резких перемен. Баффет сократил свою долю в Chevron в первом и втором кварталах 2021 года. В ответ Баффет более чем утроил свою долю в Chevron в первом квартале, купив 120,9 млн акций. В настоящее время Chevron является четвертой по величине публичной компанией Berkshire, а доля Баффета оценивается примерно в $25,9 млрд долларов.
Куплено: Occidental Petroleum Corporation (Oxygen)
Occidental Petroleum — одна из крупнейших нефтегазовых компаний в США. Berkshire Hathaway владеет 91,2 млн акций Occidental, что на 29,8 млн больше, чем ранее, согласно новому заявлению Berkshire Hathaway от 4 марта. Berkshire также владеет исполняемыми ордерами на 83,9 млн акций обыкновенных акций Occidental по цене $59,62 за акцию. Согласно последним данным 13F, поданным на этой неделе, доля Berkshire в Occidental увеличилась более чем вдвое и составила 220,2 млн акций на сумму около $12,1 млрд, что сделало акции OXY пятой по величине долей Баффета.
Продано: Verizon Communications Inc. (VZ)
Одним из самых удивительных откровений 13F компании Berkshire стало инвестирование Баффетом более 99% своей доли в телекоммуникационном гиганте Verizon Communications. Баффет впервые инвестировал в Verizon в четвертом квартале 2020 года, привлекая более $8 млрд. долл. США в виде акционерного капитала к концу 2020 года. Verizon, по-видимому, является квинтэссенцией стоимостных инвестиций Баффета: акции торгуются по цене, в 8,8 раза превышающей форвардную прибыль, и выплачивают дивиденды в размере 5,2%. Однако в первом квартале Баффет резко изменил ситуацию, продав 157,4 млн акций VZ и сократив оставшуюся долю примерно до 1,4 млн акций на сумму около 1 TP4T70,3 млн.
Куплено: Activision Blizzard Inc. (ATVI)
В январе корпорация Microsoft (MSFT) объявила о приобретении издателя видеоигр Activision Blizzard за 1 TP4T68,7 млрд долларов США по цене 1 TP4T95 за акцию. В то время инвесторы Berkshire не знали, что компания Баффета купила акции Activision Blizzard на сумму около $1 млрд по средней цене около $77 за несколько недель до объявления о предлагаемой сделке. Поскольку акции Activision по-прежнему значительно ниже цены покупки $95, Berkshire увеличила свои активы на 49,7 млн акций в первом квартале, предположительно, в целях арбитража по слияниям. В настоящее время Berkshire владеет 64,3 млн акций ATVI стоимостью около $5,2 млрд.
Куплено: Citigroup (C)
У Баффета долгая история крупных ставок на банковские акции. Наконец, в первом квартале Berkshire продала свою последнюю оставшуюся долю после того, как владела акциями Wells Fargo (WFC) более 20 лет. В том же квартале Баффет купил 55,2 млн акций крупного американского банка Citigroup примерно за 1 TP4T2,9 млрд. Из нескольких новых активов, которые Баффет раскрыл в отчете Berkshire Hathaway по форме 13F, Citigroup является крупнейшим. Citigroup — классическая инвестиция Баффета: акции этого банка торгуются по цене, составляющей всего 0,5 от балансовой стоимости и 6,6 от будущей прибыли.
Куплено: Paramount Worldwide (PARA)
Paramount Universal — глобальная развлекательная компания, образованная в результате слияния Viacom и CBS в 2019 году. Компания владеет теле- и киностудией Paramount Pictures; телевизионные сети, такие как CBS и Comedy Central; и потоковые платформы Paramount+, Showtime OTT и Pluto TV. Paramount, по-видимому, является еще одной типичной инвестицией Баффета в стоимость. Акции торгуются по цене, составляющей всего 0,8 от балансовой стоимости, 13,3 от будущей прибыли и 0,6 от объема продаж. Berkshire Hathaway объявила об инвестициях в размере 68,9 млн акций Paramount на сумму около 1 TP4T2,6 млрд. Теперь Berkshire Hathaway владеет 11,3% акций Paramount, что делает ее одним из крупнейших акционеров Paramount.
Куплено: Celanese Corporation (CE)
Celanese — производитель промышленных химикатов. В апреле компания сообщила о рекордных продажах и прибыли за первый квартал, превзойдя консенсус-прогнозы аналитиков. Celanese также повысила свой прогноз на весь год. Celanese — единственная доля Berkshire в секторе материалов, что помогает диверсифицировать портфель компании. Баффету также может понравиться рентабельность инвестиций компании, включая ее дивиденды в размере 1,9%. Celanese также увеличивала дивиденды на протяжении 14 лет подряд, что свидетельствует об устойчивости ее бизнеса. Новые 7,9 млн акций CE Баффета стоят около 1,1 млрд долл. США в 1П4К, при этом Berkshire Hathaway принадлежит 7,3% акций.
Куплено: McKesson Corp. (MCK)
McKesson — один из крупнейших дистрибьюторов фармацевтических, медицинских и хирургических принадлежностей в США. Баффет начал заниматься здравоохранением с самого начала пандемии, изначально владея крупными акциями компаний AbbVie (ABBV), Bristol-Myers Squibb (BMY), Pfizer (PFE) и Merck & Co. Inc. MRK), прежде чем отозвать и закрыть большинство позиций. В 2022 году компания McKesson показала хорошие результаты в сложных рыночных условиях, увеличившись более чем на 30% в этом году. В первом квартале Баффет купил более 2,9 млн акций MCK, оценив свою новую долю в компании примерно в 1 TP4T895 млн.
Узнать больше:
