Підвищення процентних ставок, зростання інфляції та падіння фондових ринків змусили багатьох повірити, що рецесія неминуча.
У липні ФРС схвалила підвищення ставки федеральних фондів до діапазону від 2,25% до 2,5%, що стало четвертим підвищенням поспіль з березня. У 2022 році інфляція в США досягла 40-річного максимуму, оскільки попит зростав, глобальні ланцюжки поставок уже були напруженими, а Росія вторглася в Україну.
Крім того, індекс S&P 500 мав найгірший початок року з 1970 року, вийшовши на ведмежий ринок 13 червня 2022 року після падіння більш ніж на 20% від свого максимуму 3 січня 2022 року, що ще більше посилило ймовірність депресивних настроїв.
Якщо настане рецесія, ось кілька інвестицій, яких слід уникати.
Яких інвестицій слід уникати під час рецесії?
Рецесії буває важко передбачити і навіть важче контролювати. Інвестиції, які ви традиційно вважали безпечними, можуть наражати вас на більший ризик залежно від економічного середовища.
Високоприбуткові облігації
Вашим першим бажанням може бути відмова від усіх акцій та інвестування в облігації, але високоприбуткові облігації можуть стати особливо небезпечними під час рецесії.
Високоприбуткові облігації з кредитним рейтингом нижче інвестиційного рівня є більш ризикованими, ніж державні облігації, і дуже вразливі до ринкових спадів. Компанії-емітенти, як правило, менші, мають більшу заборгованість і нижчу загальну якість, і, швидше за все, зазнають труднощів, коли ринки невизначені.
Акції компаній з високим кредитним капіталом
Під час рецесії слід уникати компаній з великими боргами на балансі. Компанія з великою заборгованістю має більше шансів зазнати краху під час рецесії. Коли компанії важко обслуговувати свій борг через зниження попиту та загальне уповільнення економіки, ціна її акцій може швидко впасти.
У той час як компанії з кредитним плечем можуть зазнати краху під час рецесії та створити можливості для інвестицій у майбутньому, захисні інвестори повинні триматися подалі, коли компанії стикаються з явними бізнес-проблемами.
підприємство споживчих товарів
Споживчі дискреційні акції популярні в часи буму, але їхні товари та послуги не підпадають під такі потреби, як комунальні послуги та охорона здоров’я. Серед відомих виробників споживчих товарів Tesla і Nike.
Галузь може бути особливо вразливою до тиску рецесії, оскільки економіка сповільнюється, а люди починають витрачати менше. Зміни в дискреційних компаніях споживачів були більш драматичними, оскільки споживчі настрої та зміна економічного циклу, і ця ситуація, ймовірно, погіршиться під час фінансової невизначеності.
Інші спекулятивні активи
Спекулятивні інвестиції — це інвестиції з високим ризиком і високою прибутковістю, такі як пенні-акції або акції ринків, що розвиваються. Пенні акції - це невеликі компанії, акції яких торгуються за дуже низькими цінами. Зазвичай вони не котируються на основних біржах і часто не надають фінансової інформації, тим самим створюючи брак прозорості для інвесторів і перетворюючи їх на ризиковий капітал.
Акції ринків, що розвиваються, — це акції компаній у країнах, що розвиваються за межами Сполучених Штатів. Ці країни вважаються такими, що перебувають у режимі зростання, а отже ризикованими, менш прозорими та політично ризикованими. Хоча це стосується не всіх ринків, що розвиваються, все ж існують значні ризики для їх статусу ринків, що розвиваються.
Багато хто також вважає такі криптовалюти, як біткойн, спекулятивними. Криптовалюти чутливі до коливань цін, що може значно знизити прибуток під час рецесії.
Які інвестиції повинні мати інвестори?
Рецесія не означає, що ви повинні відмовитися від усіх своїх інвестицій. Падіння цін може надати інвесторам можливість придбати цінні довгострокові інвестиції зі знижкою. Вирішальним першим кроком є визначення того, від чого відмовитися, а від чого продовжувати інвестувати.
«Загалом, інвесторам слід розглянути можливість збалансувати збереження капіталу у своїх портфелях у короткостроковій перспективі та зберегти інвестиції для довгострокових можливостей. У цьому середовищі те, як вас викривають, має вирішальне значення. Сід Вайдя, головний інвестиційний стратег, TD Wealth, США Ми радимо інвесторам зосередитися на активах вищої якості та уникати більш спекулятивних сфер на ринку.
Це означає, що акції зосереджені на компаніях із сильними балансами, високоякісними цінними паперами з фіксованим доходом, такими як державні та іпотечні цінні папери, і кредитними інструментами, такими як облігації інвестиційного рівня, додав Вайдя.
Державні облігації та іпотечні цінні папери є цінними паперами вищої якості, які забезпечують стабільний дохід і стабільність.
Нижня лінія
Важливо залишатися інвестованим під час рецесії, а не просто перетворювати свої позиції на готівку – але якість ваших інвестицій має значення. Під час рецесії важливо уникати обтяжених боргами компаній, високоприбуткових облігацій і спекулятивних інвестицій, щоб гарантувати, що ваш портфель не піддається непотрібному ризику. Натомість краще зосередитися на високоякісних державних цінних паперах, облігаціях інвестиційного рівня та компаніях із надійним балансом.
Отже, дізнайтеся більше:
-
-
-
-
Огляд картки Delta Skymiles® Reserve American Express – більше.
-
AmEx зосереджується на взаємодії з клієнтами завдяки новому поточному рахунку та оновленій програмі
-
